云飞扬（徐少强 饰）练就天蚕神功后，虽然跃为江湖上两大高手之一，却厌倦江湖，无心争霸，与爱侣伦宛儿（刘雪华 饰）隐居；反之独孤无敌却闭关苦练灭绝魔功。随着二人暂息分争，东瀛甲贺派教主织月苍龙轩（陈观泰 饰）却欲称霸中原。

云飞扬（徐少强 饰）表面上不过是一介小小杂役，但实际身份却是武当掌门青松（王戎 饰）的私生子，私底下，青松传授了云飞扬诸多的武艺。青松有一宿敌独孤无敌（万梓良 饰），两人交手多年没有分出高下。青松新收了一名为傅玉书（刘永 饰）的弟子，哪想到玉书其实是青松之敌逍遥谷主人的孙子，他此行只有一个目的，那就是偷师学艺为亲复仇。玉书杀害了青松霸占其位，并将罪名嫁祸到了云飞扬的头上，一时间，云飞扬成为了江湖上人人喊打的逆贼，他不得不踏上了逃亡的旅程。途中，云飞扬身负重伤被一女子救下，这位女子不是别人，竟是他同父异母的

在遥远的东方有一个叫天蚕村的地方。村民们都穿“天蚕”吐出的丝制作的衣服，衣袂飘飘。然而这种世间极品的丝，实是天蚕吞噬了无数年轻男女工人的青春精华凝聚而成。天蚕村里的一只自以为是天下最聪明的小猪，孜孜以求地寻访做人的方法。它结识了天猫女，知道她因怨而成妖。天猫女偷食了太上老君的金丹，逃出天庭。一次打斗之中，天猫女体内的金丹阴错阳差落入了小猪体内，太白金星点化使之成人，名曰“帅帅哥”。天猫女为了维持生命、寻找金丹，吸遍村民的生命精华。小龙女为爱寻梦，寻找他的救命恩人朱天帅，想不到朱天帅却已成为帅帅哥。帅帅哥与